Bern, thủ đô của Thụy Sĩ. Vào tháng 3, chính phủ Thụy Sĩ đã đưa ra luật khẩn cấp cho phép cơ quan quản lý Finma ghi lại 17 tỷ USD trái phiếu cấp 1 bổ sung của Credit Suisse. © Stefan Wermuth/Bloomberg
Một nhóm các nhà đầu tư trái phiếu quốc tế đang lên kế hoạch kiện Thụy Sĩ lên tòa án Hoa Kỳ về tội chiếm đoạt những tổn thất mà họ phải gánh chịu sau cuộc giải cứu Credit Suisse do nhà nước dàn xếp.
Theo những người quen thuộc với vấn đề này, vụ việc đang được điều tra bởi công ty luật Quinn Emanuel. Quinn Emanuel hiện đang kiện cơ quan quản lý tài chính Thụy Sĩ, Finma, về quyết định bán 17 tỷ USD trái phiếu của Credit Suisse khi ngân hàng này bị UBS tiếp quản sáu tháng trước.
Các luật sư tại Quinn Emanuel đang đặt nền móng để kiện Thụy Sĩ ở Mỹ, nơi họ tin rằng có nhiều cơ hội thuyết phục thẩm phán từ bỏ quyền miễn trừ chủ quyền của đất nước.
Theo những người tham gia thảo luận, vụ kiện có thể được đệ trình vào cuối năm nay, mặc dù chưa chắc chắn sẽ được tiến hành.
Một người am hiểu về kế hoạch cho biết: “Về bản chất, yêu cầu bồi thường sẽ đòi bồi thường cho việc quyền tài sản của [nhà đầu tư] bị phá hủy”. Những người yêu cầu bồi thường sẽ “tìm cách truy đòi quyền sở hữu. . . thông qua lệnh ghi giảm”, họ nói thêm.
Trọng tâm của vụ việc là quyết định của chính phủ Thụy Sĩ vào tháng 3 về việc đưa ra luật khẩn cấp cho phép Finma ghi lại 17 tỷ USD trái phiếu cấp 1 bổ sung của Credit Suisse. Quyết định này đã đảo ngược hệ thống phân cấp truyền thống giữa các chủ nợ ngân hàng vì các cổ đông của Credit Suisse vẫn có thể kiếm được 3,4 tỷ USD từ việc tiếp quản.
Trong vòng vài tuần sau khi thỏa thuận được thống nhất, Quinn Emanuel và công ty luật Pallas có trụ sở tại London đã khởi kiện riêng Thụy Sĩ chống lại Finma về quyết định này. Quinn Emanuel đang đại diện cho các nguyên đơn với yêu cầu bồi thường AT1 trị giá 6 tỷ USD, trong khi khách hàng của Pallas có khoảng 2 tỷ USD.
Những người có hiểu biết về kế hoạch cho biết bất kỳ vụ kiện nào ở Mỹ sẽ không bao gồm các yêu cầu tương tự của các nguyên đơn trong vụ Finma.
Chính phủ Thụy Sĩ đã không trả lời ngay lập tức yêu cầu bình luận. Quinn Emanuel từ chối bình luận.
Công ty luật này có lịch sử lôi kéo các quốc gia ra tòa, đáng chú ý nhất là Argentina trong cuộc chiến pháp lý kéo dài về trái phiếu chính phủ mà nước này phát hành như một phần trong kế hoạch tái cơ cấu nợ sau khủng hoảng tài chính.
Quinn Emanuel đã thắng kiện tại Tòa án Tối cao Luân Đôn vào tháng 4, trong đó Argentina được lệnh phải trả hơn 1,3 tỷ euro để bồi thường cho các nhà đầu tư về những tổn thất đối với trái phiếu có liên quan đến tăng trưởng kinh tế của đất nước.
Argentina trước đó đã trả 9,3 tỷ USD cho các chủ nợ vào năm 2016 sau cái được mệnh danh là “vụ thử nợ chính phủ của thế kỷ”, do quốc gia này vỡ nợ gần 100 tỷ USD vào năm 2001.
Việc các quốc gia có chủ quyền bị kiện vì tước quyền sở hữu là điều bất thường vì nhiều quốc gia có các hiệp ước đầu tư có đi có lại. Tuy nhiên, Thụy Sĩ không tham gia các hiệp ước nhà nước đầu tư ở nhiều quốc gia nơi các nhà đầu tư AT1 cư trú, đặc biệt là Hoa Kỳ.
Nhóm mà Quinn Emanuel đại diện bao gồm các nhà đầu tư bán lẻ và tổ chức là chủ sở hữu dài hạn của trái phiếu AT1, nhưng cũng có một số quỹ phòng hộ đã đầu cơ mua khoản nợ với giá chiết khấu cao trong những tháng cuối cùng trước khi ngân hàng Thụy Sĩ sụp đổ.
Việc UBS tiếp quản Credit Suisse được chính quyền Thụy Sĩ thiết kế nhằm ngăn chặn sự sụp đổ của tổ chức cho vay 167 tuổi này dẫn đến một cuộc khủng hoảng ngân hàng châu Âu rộng lớn hơn.
Nhưng việc tiếp quản – được các chính trị gia Thụy Sĩ gọi là “thỏa thuận thế kỷ” – đã gây ra một loạt vụ kiện từ các nhà đầu tư của Credit Suisse, những người đã thua lỗ hàng tỷ đô la.
Các cựu nhân viên của Credit Suisse đã cân nhắc việc kiện Finma về những tổn thất mà họ đã gây ra sau khi hơn 400 triệu USD tiền thưởng bị hủy khi AT1 được ghi sổ.
Ngoài ra, một số khiếu nại của các nhà đầu tư cổ phần chống lại UBS đã được đệ trình lên tòa án thương mại Zurich.
